돈의 물결 -장이 무너져도 솟아날 종목은 있다- (2021.3)

구독자 20만 명, 누적조회 약 2,000만 회
머니클럽 박제연의 투자 인사이트!

2021년, 돈의 흐름이 바뀌고 있다!
주식 시장의 사이클을 읽어라

주식 시장은 끊임없이 움직인다. 우리 모두 아는 사실이다. 중요한 것은 이 시장에 언제 올라타야 하는지다. 그 핵심은 주식의 숨겨진 패턴을 읽는 데 있다. 우리에게 영향을 주는 수많은 것들 속에서 어떤 것을 따라야 투자 승률을 높일 수 있는지 분별력을 키워야 한다.

지난 1년간 분위기를 타면서 많은 투자자가 상승의 기쁨을 맛봤다면, 2021년부터는 투자 관점과 능력에 따라 개인투자자들의 희비가 수면 위로 적나라하게 드러날 것이다.

‘주린이’부터 ‘동학 개미’까지 개인투자자들이 모두 투자의 정도를 걸었으면 하는 마음을 담은 책 『돈의 물결』은 놓치기 쉬운 주식 기초부터 세상 물정이 시장에 끼치는 영향, 과거 경제 이슈들과 시장의 관계, 시장 불확실성 대책까지 4가지 대주제로 구성돼 있다. 흔히 말하는 ‘마법의 차트 기법’ 없이도 주식 시장의 큰 흐름을 보고 단편적인 투자에서 벗어나 장기적인 시각을 키울 수 있을 것이다. 저자가 바라는 대로 모든 투자자가 자신들의 피, 땀, 눈물로 이루어진 소중한 자산을 잘 지켜내기를 바란다.

요동치는 시장의 파고에도
수익을 만들 수 있는 투자 노하우 공개

시장이 불확실성으로 가득할 때도
솟아날 종목은 있다!

투자 업계에서 소위 ‘정파’를 추구하는 박제연은 ‘마법의 차트 기법’ 등을 멀리한다. 정말로 그런 것들이 유효하다면 우리나라 증권사 애널리스트들은 존재하지 않을 것이다. 그는 한국경제TV에서 활동했지만, 지금은 잠시 쉬면서 유튜브 채널에 집중하고 있다. 20만 명 구독자들에게 최근 경제 이슈와 종목들을 소개하고 있다. 그가 주식 시장에 들어온 후부터 밤을 새워가며 부족한 시간을 쪼개 투자 노하우를 기록했던 노트가 『돈의 물결』로 탄생했다. 이 책을 통해 독자들에게 바라는 것은 딱 하나다.

“스스로 자신의 돈에 대한 예의를 지킬 것”

그 첫 번째 방법으로 이 책은 ‘아리송하게’ 다가오는 주식 기초 정보를 담았다. 사람들이 안다고 말은 하지만 실제로 설명해보라고 하면 머뭇거리고 마는 몇 가지 주식 기초 상식을 소개한다. 투자자들 사이에서 좋다고, 또는 나쁘다고, 인식되는 것들의 오해를 풀고 잘못된 것을 바로잡는다.
주식투자를 시작하기 전에 먼저 스스로 한계를 인정해야 한다. 일반투자자뿐만 아니라 애널리스트들도 한 섹터 한 종목만 수십 년씩 공부하고 연구한다. 그만큼 모든 종목은 각기 속한 세계가 다르고 업황도, 역사도 전부 다르다. 『돈의 물결』은 정상적인 방식으로 자산을 늘리고자 한다면 가장 관심 있는 2~3가지 업종에 집중해서 공부하기를 추천한다.

2번째 장에서는 세상 물정이 시장에 끼치는 여러 가지 영향을 이야기한다. 전 세계를 뒤덮은 채 얽히고설켜 있는 갖가지 이슈들을 풀어본다. 최근 1년 이상 우리 모두를 두려움에 떨게 하고 있는 코로나19부터 몇 달 전 끝난 미국 대선, 미·중 분쟁과 기축통화 싸움까지.
이 책은 이런 글로벌 이슈들이 우리나라 시장에 어떤 영향을 주고 있는지 실제 자료를 통해 한눈에 알기 쉽게 설명한다. 투자자는 여기에서 무엇을 얻을 수 있을지 알고 직접 투자에 적용할 수 있다.

주식시장의 기회와 위험요소를
냉정하게 분석하라!

3번째 장은 굵직굵직한 과거의 경제 사건들을 소개한다. 앞으로 시장의 흐름을 제대로 예측할 확률을 높이려면 과거 비슷한 시기에 어떤 일이 어떻게 전개되었는지를 정확하게 돌아볼 수 있어야 하니까.
『돈의 물결』은 2020년부터 지금까지 이어지는 코로나19 때문에 흔들리는 시장을 2000년 IT 버블과 2008년 금융 위기와 비교한다. 두 시기의 차이점을 찾고 현 상황과 비슷했던 흐름의 결과를 안다면 앞으로 대비할 수 있을 테다.
전기차와 5G, 반도체 등에 대한 투자자들의 기대가 엄청나게 크다. 이 종목들은 새롭게 떠오르는 것처럼 보이지만, 사실 비슷한 일들은 과거부터 쭉 있었다. 사태가 무조건 똑같이 흘러가지는 않더라도 몇 가지 방향성을 미리 알고 있으면 어느 쪽이 안전하고 손실 적은 투자가 될지를 판단할 수 있다.
마지막으로 시장의 불확실성에서 비껴갈 수 있도록 몇 가지 조언을 얹었다. 주식 세계에 들어오기를 망설이는 사람들도, 갓 입문한 투자 초보들도, 이미 주식투자를 하고 있지만 어쩐지 한 발씩 뒤처진 것 같은 ‘중수’ 투자자들도 이 책을 통해 세상의 흐름을 쉽게 배우고 돈 벌 기회를 잡을 수 있다.

경기순환 사이클을 보면
투자의 기회가 보인다!

2020년은 주식 시장이 여러모로 ‘핫’했던 한 해다. 그 흐름을 타고 유독 많은 투자자가 시장에 투입됐던 1년이었다. 부지런했던 이들은 꽤 좋은 결과를 얻었을 것이고 생각보다 미미한 수익에 그친 이들도 있을 것이다.
아무리 기대 이상의 성공적인 투자를 했다고 하더라도, 투자자로서 잊지 말아야 할 초심이 있다. 바로 한창 상승세인 주식 전에, 그걸 사기 위해 쓰인 돈이 있다는 것이다. 그 성공이 과거 나의 무엇으로 이루어졌는지를 잊지 말아야 한다.

● 올해 주식 시장, 여전히 상승세인가? 막바지인가?
● 코로나19가 계속되면 결국 스태그플레이션이 오는가?
● 투자는 예측인가, 대응인가? 예측 확률은 무엇으로 높이는가?
● 세상 물정은 어떻게 주식 시장에 영향을 주는가?
● 현재 돈의 흐름 속에서 투자자는 어떤 포지션을 취해야 하는가?

시대적 특성 때문에 주가가 극과 극으로 오르내리는 장에서 사고팔기를 반복하며 손해를 본 투자자, 작은 이슈들에 흔들리며 갈피를 잡지 못하는 투자자라면 이 책을 통해 주식 시장의 숨겨진 흐름을 읽을 수 있다. 그 물결을 거슬러 싸우면서 원하는 수익을 올릴 수는 없는 노릇이다. 그 돈의 물결을 파악하고 순리대로 이용해야만, 더는 나의 ‘금쪽같은’ 자산을 허무하게 잃는 일이 없을 것이다.  

박제연
고려대학교 법학과를 졸업하고 동 대학원 법학과 증권거래형법 석사를 수료했다. 2011년 FWS투자자문 파생상품 트레이더를 시작으로 DB금융투자 법인영업팀, 한국경제TV 앵커, 한국경제TV 와우넷 파트너로 활동했다. 현재는 JYP클럽 대표로 임하며, 구독자 수 20만 명에 달하는 유튜브 채널 ‘박제연 머니클럽’을 운영하고 있다.

사법 고시에서 떨어지고 앞으로 무얼 할지 고민하다 우연히 증권거래법을 접했다. 빌린 돈 100만 원으로 처음 해본 주식투자가 재미있어서 졸업 후 금융권에 취업하기로 마음먹었다.
법대 학력 탓인지 취업 문은 쉽게 열리지 않았고, 어느 투자자문사에 야간 고졸 인턴으로 지원했다가 운 좋게 정직원으로 첫 번째 커리어를 시작했다. 한국경제TV에서 코너를 맡았지만 부족한 지식을 메우기 위해 새벽부터 4~5시간 동안 공부하고 방송을 준비하던 시절도 있었다. 부업처럼 재미로 해온 일이 어느덧 10년을 넘었고, 지금은 JYP클럽이라는 법인으로 콘텐트 제작과 유사투자자문업을 하고 있다.

처음 와우넷에서 유사투자자문업을 시작할 때 정파는 사람들이 싫어한다는 주변의 우려도 있었지만, 뚝심 있게 딴 길로 새지 않고 이 자리까지 왔다. 많은 유사투자자문업자들이 개인투자자를 속여 길들여온 잘못된 주식투자 방식을 조금이라도 정상적으로 돌려놓고 싶다는 이상한 사명감이 있다. 그가 소위 ‘마법의 차트 기법’, ‘종목 검색기’ 등을 꺼리는 이유다. 방송을 오래 했고 유튜브도 키워나가고 있지만 자신을 좀 더 알려서 투자의 정도와 기본 자세를 전파하고자 한다.

프롤로그 : 흐름에 돈을 맡겨라

1장 알아도 설명은 못하는 애매한 주식 기초
1 주식에 투자하는 마음가짐
2 기관투자자와 외국인투자자
3 환율 없이 투자에 성공할 수 없다
4 증자를 하면 주식이 오를까?
5 투자하기 좋은 때는 언제일까?
6 주식 시장이 휘청일 때 버티는 법
7 주식 암호 해독하기 : PER·PBR·ROE·EV/EBITDA
 8 선물투자하면 패가망신한다?
9 공매도 세력의 오해와 진실

2장 세상 물정이 우리 살림에 끼치는 영향
1 팬데믹에 대응하는 투자 전략
2 선거와 주가 움직임, 상관관계를 알아보자
3 미국과 중국이 싸울 때 돈이 되는 종목
4 금 투자는 ‘이럴 때’ 하면 된다
5 ‘달러’를 모르면 투자하지 마라

3장 과거에서 배우고 미래를 읽으면 종목이 보인다
1 과거 금융 위기는 어땠을까?
2 모빌리티 시대 준비하기
3 주린이는 삼성전자 주식을 사라
4 반도체 시장의 사이클
5 바닷속 친환경에 투자하라
6 5G 속도 경쟁
7 만약 한한령이 해제된다면
8 카카오와 네이버의 미래

4장 시장이 불확실할 때도 솟아날 구멍은 있다
1 급등주로 부자 될 생각은 접어라
2 한국 주식은 디스카운트 상태다
3 워런 버핏은 왜 은행주를 손절했을까?
4 2021 생각해볼 이슈들

에필로그 : 주식투자자로서의 철학
★부록★ 2021년도 주식학력평가